Inflação inercial como um processo de longa memória: análise a partir de um modelo Arfima-Figarch

O objetivo principal deste estudo é investigar a dependência de longo prazo da inflação brasileira, descrevendo-a como um processo fracionariamente integrado tanto na média quanto na variância. A metodologia empregada baseia-se na estimação de um modelo ARFIMA-FIGARCH, capaz de detectar a presença de memória longa em altas defasagens de um processo autorregressivo. Os principais resultados alcançados indicam que, para o período pós-Plano Real, a inflação brasileira exibe um comportamento estacionário em seus dois primeiros momentos com lento decaimento hiperbólico. Há indíci...

• Assuntos:

  • inflação inercial
  • ARFIMA-FIGARCH
  • memória longa
  • volatilidade