Hipotese Do Mercado Eficiente
Mostrando 1-12 de 46 artigos, teses e dissertações.
-
1. Post-Earnings Announcement Drift (PEAD) na América Latina
Resumo Objetivo Esta pesquisa investiga a anomalia pós-anúncio de lucros (Post-Earnings Announcement Drift, PEAD) nas bolsas de valores latino-americanas. Referencial teórico Os fundamentos teóricos da análise de PEAD se baseiam na hipótese do mercado eficiente (HME). Metodologia Usamos empresas de Argentina, Brasil, Colômbia, Chile, México e Peru
Revista Brasileira de Gestão de Negócios. Publicado em: 2022
-
2. INFLUÊNCIA DO GOOGLE TRENDS EM AÇÕES LISTADAS NA BOLSA DE VALORES BRASILEIRA: EVIDÊNCIAS A PARTIR DA MODELAGEM PVAR
RESUMO O trabalho propôs analisar como as pesquisas no buscador Google influenciam o retorno, a volatilidade e o volume de negociações das ações que compõem o índice Ibovespa, considerando o período entre 2015 e 2020. Para isso aplicou-se a modelagem de Painel de Vetores Autorregressivos (PVAR). Os resultados do volume histórico de pesquisas do nome
REAd. Rev. eletrôn. adm. (Porto Alegre). Publicado em: 2020-12
-
3. Analysis of the impact of Fies on the stock returns from the higher education sector
RESUMO O objetivo deste trabalho é analisar se a emissão de Certificados Financeiros do Tesouro - Série E (CFT-Es) gera retornos anormais em um portfólio composto unicamente por ações de setor de ensino superior, verificando se o mercado educacional brasileiro é eficiente em sua forma semiforte. O propósito principal do CFT-E é o repasse de verbas p
Rev. contab. finanç.. Publicado em: 18/02/2019
-
4. Mercado acionário sob o impeachment presidencial brasileiro de 2016: um teste na forma semiforte da hipótese do mercado eficiente,
RESUMO: Este artigo visa a contribuir para o estudo sobre a reação do mercado acionário a ponto de gerar retornos anormais ou retornos anormais acumulados significativos no período do impeachment brasileiro. Por meio da hipótese do mercado eficiente (HME), em sua forma semiforte, objetivou-se verificar se o impeachment presidencial ocorrido no Brasil em
Rev. contab. finanç.. Publicado em: 18/06/2018
-
5. MERCADO IMOBILIÁRIO DE UMA METRÓPOLE BRASILEIRA: CRESCIMENTO SUSTENTADO OU BOLHA ESPECULATIVA?
RESUMO Objetivo: Analisar o setor imobiliário de uma metrópole brasileira no período recente de grande valorização do ativo no país e investigar se há indícios de bolha especulativa neste mercado. Originalidade/lacuna/relevância/implicações: O artigo apresenta uma versão do Índice Case-Shiller que retrata a evolução da relação entre os pr
RAM, Rev. Adm. Mackenzie. Publicado em: 2017-04
-
6. Relações entre Liquidez e Retorno nas Dimensões Contábil e de Mercado no Brasil
RESUMO Este artigo discute relações rentabilidade-liquidez nas dimensões contábil e de mercado em 872 ações de empresas brasileiras de capital aberto, observadas no período entre 1994 e 2013. Na dimensão mercado, a hipótese é de que a liquidez das ações seja capaz de reduzir parte do risco incorrido pelo investidor, tornando-o mais disposto a pag
Rev. contab. finanç.. Publicado em: 2016-08
-
7. EFEITO JANEIRO NAS AÇÕES E ADRS DE EMPRESAS BRASILEIRAS APÓS O INÍCIO DA TRIBUTAÇÃO DE GANHOS DE CAPITAL
RESUMOOs retornos anormais para preços de ações observados no mês de janeiro ("efeito janeiro") são uma evidência da previsibilidade dos retornos. Essa anomalia é observada em diversos mercados financeiros ao redor do mundo. Sua principal explicação seria a realização de perdas de capital para reduzir o pagamento de impostos. O presente trabalho t
REAd. Rev. eletrôn. adm. (Porto Alegre). Publicado em: 2015-08
-
8. Uso de análise espectral e regras de filtragem em operações com contratos futuros de soja no Brasil
Objetivou-se examinar a hipótese de eficiência semiforte de mercado (HEM) nos contratos futuros de soja do Brasil, negociados na BM&F-Bovespa, aplicando análise espectral e regras de filtragem. Os resultados comparados da teoria indicam conclusões diversas quanto à HEM em mercados futuros de commodities agropecuárias. Entretanto, a eficiência semifort
RAM, Rev. Adm. Mackenzie. Publicado em: 2013-08
-
9. Estudo empírico sobre retornos de carteiras de ações selecionadas a partir do uso de múltiplos de mercado (preço/lucro ou preço/valor patrimonial
Este trabalho analisa os retornos médios trimestrais produzidos por carteiras de ações negociadas na BM&FBovespa, montadas entre 2002 e 2010, a partir do uso dos múltiplos Preço/Lucro (P/L) ou Preço/Valor Contábil (P/B). Investiga a existência de possível anomalia de mercado ao verificar se retornos produzidos por carteiras formadas por ações de b
IBICT - Instituto Brasileiro de Informação em Ciência e Tecnologia. Publicado em: 12/12/2011
-
10. FINANÇAS COMPORTAMENTAIS EM DECISÕES DE JOGOS DE EMPRESA NA GRADUAÇÃO DA UMESP
Os 799 discentes presenciais cursando entre o 5 a 8 semestre que utilizam os jogos de empresas, inclusos nas 225 empresas ativas distribuídas entre os cursos de Administração geral; Comércio exterior; Administração financeira; Ciências contábeis e Ciências econômicas no campus Rudge Ramos da Universidade Metodista de São Paulo, foram submetidos a
IBICT - Instituto Brasileiro de Informação em Ciência e Tecnologia. Publicado em: 23/11/2011
-
11. Análise comparativa dos modelos de cálculo dos retornos anormais utilizando o evento recompra de ações na Bovespa / Comparative analysis of models for calculating abnormal returns using the event on the Bovespa stock buyback
Este trabalho tem por objetivo verificar se há diferença quanto ao nível de significância estatística no cálculo do retorno anormal realizado através de quatro modelos estatísticos utilizados em estudos de eventos, tendo como objeto de estudo empresas no mercado de ações no Brasil durante o período de março de 2003 até julho de 2010 na Bovespa.
IBICT - Instituto Brasileiro de Informação em Ciência e Tecnologia. Publicado em: 17/03/2011
-
12. Relação entre concentração e rentabilidade no setor bancário Brasileiro
O estudo da rentabilidade bancária envolve duas linhas de discussão: (1) a performance dos bancos é importante para garantir a solidez da instituição e a estabilidade do sistema e (2) rentabilidade elevada pode indicar comportamento oportunista dos bancos, associado a um mercado concentrado. O propósito deste estudo é avaliar a evolução do grau de c
Revista Contabilidade & Finanças. Publicado em: 2011-04