Algoritmos de negociação com dados de alta frequência / Algorithmic Trading with high frequency data
AUTOR(ES)
Akira Arice de Moura Galvão Uematsu
FONTE
IBICT - Instituto Brasileiro de Informação em Ciência e Tecnologia
DATA DE PUBLICAÇÃO
20/03/2012
RESUMO
Em nosso trabalho analisamos os dados provenientes da BM&F Bovespa, a bolsa de valores de São Paulo, no período de janeiro de 2011, referentes aos índices: BOVESPA (IND), o mini índice BOVESPA (WIN) e a taxa de câmbio (DOL). Estes dados são de alta frequência e representam vários aspectos da dinâmica das negociações. No conjunto de valores encontram-se horários e datas dos negócios, preços, volumes oferecidos e outras características da negociação. A primeira etapa da tese foi extrair as informações necessárias para análises a partir de um arquivo em protocolo FIX, foi desenvolvido um programa em R com essa finalidade. Em seguida, estudamos o carácter da dependência temporal nos dados, testando as propriedades de Markov de um comprimento de memória fixa e variável. Os resultados da aplicação mostram uma grande variabilidade no caráter de dependência, o que requer uma análise mais aprofundada. Acreditamos que esse trabalho seja de muita importância em futuros estudos acadêmicos. Em particular, a parte do carácter específico do protocolo FIX utilizado pela Bovespa. Este era um obstáculo em uma série de estudos acadêmicos, o que era, obviamente, indesejável, pois a Bovespa é um dos maiores mercados comerciais do mundo financeiro moderno.
ASSUNTO(S)
bolsa de valores processos de markov algoritmos de negociação. fix protocol high frequency market markov process and algorithmic trading. mercado de alta frequência protocolo fix stock exchange
Documentos Relacionados
- PREVISÃO DE DADOS DE ALTA FREQUÊNCIA PARA CARGA ELÉTRICA USANDO HOLT-WINTERS COM DOIS CICLOS
- Modelando a Volatilidade de Retornos em Alta Frequência
- EMPIRICAL ANALYSIS OF BRAZILIAN CENTRAL BANK¿S FOREIGN EXCHANGE INTERVENTIONS USING HIGH FREQUENCY DATA
- METROLOGICAL RELIABILITY OF HIGH FREQUENCY SURGICAL EQUIPMENT
- HIGH FREQUENCY DATA AND PRICE-MAKING PROCESS ANALYSIS: THE EXPONENTIAL MULTIVARIATE AUTOREGRESSIVE CONDITIONAL MODEL - EMACM